新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金
    2024年第2季度报告
    2024年06月30日
    基金管理人:新疆前海联合基金管理有限公司
    基金托管人:中国工商银行股份有限公司
    报告送出日期:2024年07月19日新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    §1重要提示
    基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
    基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年07月16日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
    基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
    基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
    本报告中财务资料未经审计。
    本报告期自2024年04月01日起至2024年06月30日止。
    §2基金产品概况基金简称前海联合国民健康混合基金主代码003581基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2016年12月29日
    报告期末基金份额总额27675563.34份
    本基金主要投资于医疗健康行业证券，通过深入分析医疗健投资目标康行业的成长驱动力，把握以创新为主的核心竞争力，在合理控制风险的前提下，力争实现超越业绩基准的超额收益。
    当前医药行业政策频出，但医药产业发展的路径已经日渐清晰。随着支付能力的提升以及保险来源的多样化，患者的真实需求越来越多地影响着产业变革，这也对产业的创新提出了更高的要求，无论是产品端还是服务端，满足患者需求的创新是核心竞争力。在医保控费的大背景下，考虑目前医保资金压力不可逆转，医药正在进行结构优化，但各项政策的投资策略支持和变化都有利于实力强的龙头企业，创新药、医疗服务、疫苗等龙头公司基本面持续向好。
    本基金投资策略以配置优质医药龙头为主，考虑到政策不确定性的存在，同时在新政策下，行业的发展环境并未明显改善，我们在配置上偏重创新药，生物药等受政策影响较小的子行业，注重布局具备核心竞争力、业绩具有稳定性的行业龙头公司，买入持有，以期获取长期投资回报。
    业绩比较基准中证医药卫生指数收益率*60%+中债综合指数收益率*40%
    风险收益特征本基金为混合型基金，属于中高风险、中高收益的基金品种，
    第2页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    其预期风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金，低于股票型基金。
    基金管理人新疆前海联合基金管理有限公司基金托管人中国工商银行股份有限公司
    下属分级基金的基金简称 前海联合国民健康混合 A 前海联合国民健康混合 C下属分级基金的交易代码003581007111
    报告期末下属分级基金的份额总额16670580.92份11004982.42份
    §3主要财务指标和基金净值表现
    3.1主要财务指标
    单位：人民币元
    报告期（2024年04月01日-2024年06月30日）主要财务指标
    前海联合国民健康混合 A 前海联合国民健康混合 C
    1.本期已实现收益-276571.87-197283.30
    2.本期利润-1485196.40-962926.26
    3.加权平均基金份额本期利润-0.0861-0.0876
    4.期末基金资产净值18213949.1711720323.08
    5.期末基金份额净值1.09261.0650
    注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或者交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
    2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关
    费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
    3、本基金自 2019年 3月 22日起，增加 C类基金份额并设置对应基金代码。
    3.2基金净值表现
    3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
    前海联合国民健康混合 A 净值表现业绩比较基准净值增长率净值增长率业绩比较基准
    阶段收益率标准差*-**-*
    *标准差*收益率*
    *
    过去三个月-7.55%1.01%-5.74%0.61%-1.81%0.40%
    过去六个月-17.29%1.26%-11.52%0.85%-5.77%0.41%
    过去一年-19.85%1.18%-13.33%0.76%-6.52%0.42%
    过去三年-54.01%1.47%-36.79%0.90%-17.22%0.57%
    过去五年19.14%1.58%-6.77%0.93%25.91%0.65%
    自基金合同14.61%1.46%-4.87%0.90%19.48%0.56%生效起至今
    前海联合国民健康混合 C 净值表现
    第3页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告业绩比较基准净值增长率净值增长率业绩比较基准
    阶段收益率标准差*-**-*
    *标准差*收益率*
    *
    过去三个月-7.64%1.01%-5.74%0.61%-1.90%0.40%
    过去六个月-17.45%1.26%-11.52%0.85%-5.93%0.41%
    过去一年-20.17%1.18%-13.33%0.76%-6.84%0.42%
    过去三年-54.56%1.47%-36.79%0.90%-17.77%0.57%
    过去五年16.11%1.58%-6.77%0.93%22.88%0.65%
    自基金合同14.10%1.57%-10.58%0.93%24.68%0.64%生效起至今
    注：1、本基金业绩比较基准为：中证医药卫生指数收益率*60%+中债综合指数收益率*40%。
    2、本基金自 2019年 3月 22日起，增加 C类基金份额并设置对应基金代码。
    3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
    第4页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    注：本基金自 2019 年 3 月 22 日起，增加 C 类基金份额并设置对应基金代码。前海联合国民健康混合 C基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较起始日为 2019年 3月
    22日。
    3.3其他指标无。
    §4管理人报告
    4.1基金经理（或基金经理小组）简介
    任本基金的基金经证理期限券从姓名职务说明离任业任职日期日期年限
    林材先生，硕士，16年证券基金投资研究经验。曾任上海医药工业研究院医药行业研究
    16
    林材本基金的基金经理2016-12-29-员、德邦证券医药行业研究员、年民生加银基金管理有限公司研
    究员、金元顺安基金管理有限
    公司基金经理、新疆前海联合
    第5页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告新思路灵活配置混合型证券投资基金基金经理（自2016年11月11日至2020年7月6日）、新疆前海联合添利债券型发起式证券投资基金基金经理（自
    2016年11月17日至2021年5月6日）、新疆前海联合泓鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理（自2016年11月30日至2019年9月17日）、新疆前海联合沪深300指数型证券投资基金基金经理（自2016年11月30日至2020年7月6日）、新疆前海联合研究优选灵活配置混合型证券投资基金基金经
    理（自2018年7月25日至2019年9月26日）、新疆前海联合泳隆灵活配置混合型证券投资基金基金经理（自2020年2月
    18日至2021年3月4日）、新
    疆前海联合科技先锋混合型证券投资基金基金经理（自2020年2月18日至2021年7月16日）和新疆前海联合添瑞一年持有期混合型证券投资基金基金经理（自2021年4月20日至2022年8月4日）。现任新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金基金
    经理（自2016年12月29日起任职）和新疆前海联合产业趋势混合型证券投资基金基金经
    理（自2021年8月17日起任职）。
    注：1、对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”根据公司对外公告的解聘日期填写；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别根据公司对外公告的聘任日期和解聘日期填写。
    2、证券从业的含义遵从行业协会相关规定。
    4.1.1期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况无。
    第6页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
    本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例符合有关法律法规的规定及基金合同的约定。
    4.3公平交易专项说明
    4.3.1公平交易制度的执行情况
    本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善了相应的制度和流程，通过系统和人工等各种方式在授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个业务环节保证公平交易制度的严格执行，公平对待旗下管理的所有投资组合，保护投资者合法权益。
    本报告期内，两两组合间单日、3日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价率均值显著不为0的情况不存在，并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或组合间相互利益输送的情况。
    4.3.2异常交易行为的专项说明
    本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价，未出现同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。
    4.4报告期内基金的投资策略和运作分析
    2024年二季度工业企业利润增速回落，5月工业企业利润单月同比增长0.7%，较4月回落3.3
    个百分点；6月制造业 PMI继续位于荣枯线下方。央行二季度例会延续“更加注重做好逆周期调节”，再提“关注长期收益率的变化，畅通货币政策传导机制，提高资金使用效率”。展望下半年，预计出口维持韧性，政府债供给带动实物工作量好转，物价指标温和回升；但向上的动力还有待经济出清和中长期政策的明晰。
    A 股上半年个股涨跌差异较大，市场依然体现为结构行情，高股息资产关注度较高，我们将以业绩增速确定性较高的个股为核心持仓。
    在投资策略方面，我们坚持自下而上精选优质个股，关注创新药、生物医药等，看好优质医药股的长期投资价值。坚持从公司的基本面出发，重点选取基本面坚实，业绩具有稳定性的行业龙头公司，买入持有以获取长期的投资回报。
    4.5报告期内基金的业绩表现
    截至报告期末前海联合国民健康混合 A基金份额净值为 1.0926元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-7.55%，同期业绩比较基准收益率为-5.74%；截至报告期末前海联合国民健康混合 C基金份额净值为1.0650元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为-7.64%，同期业绩比较基准收益率为-5.74%。
    第7页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
    截至本报告期末，本基金基金资产净值连续60个工作日以上低于5000万元。本基金管理人已向证监会报告持续运作本基金。
    §5投资组合报告
    5.1报告期末基金资产组合情况
    序号项目金额(元)占基金总资产的比例（%）
    1权益投资27450861.2190.62
    其中：股票27450861.2190.62
    2基金投资--
    3固定收益投资--
    其中：债券--
    资产支持证券--
    4贵金属投资--
    5金融衍生品投资--
    6买入返售金融资产--
    其中：买断式回购的买入返售
    --金融资产
    7银行存款和结算备付金合计1865589.306.16
    8其他资产974672.283.22
    9合计30291122.79100.00
    5.2报告期末按行业分类的股票投资组合
    5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
    代码行业类别公允价值(元)占基金资产净值比例（%）
    A 农、林、牧、渔业 - -
    B 采矿业 - -
    C 制造业 22230261.77 74.26
    D 电力、热力、燃气及水生产和供 - -应业
    E 建筑业 - -
    F 批发和零售业 2289533.00 7.65
    G 交通运输、仓储和邮政业 - -
    H 住宿和餐饮业 - -
    I 信息传输、软件和信息技术服务 - -业
    J 金融业 - -
    第8页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    K 房地产业 - -
    L 租赁和商务服务业 - -
    M 科学研究和技术服务业 1118719.00 3.74
    N 水利、环境和公共设施管理业 - -
    O 居民服务、修理和其他服务业 - -
    P 教育 - -
    Q 卫生和社会工作 1812347.44 6.05
    R 文化、体育和娱乐业 - -
    S 综合 - -
    合计27450861.2191.70
    5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
    本基金本报告期末未通过港股通机制投资港股。
    5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
    占基金资产净值
    序号股票代码股票名称数量(股)公允价值(元)
    比例(%)
    1600276恒瑞医药401001542246.005.15
    2 600085 XD 同仁堂 36380 1390079.80 4.64
    3000999华润三九306501305077.004.36
    4600161天坛生物509281242643.204.15
    5300759康龙化成600001114800.003.72
    6600763通策医疗200001081000.003.61
    7002422科伦药业350001061550.003.55
    8000963华东医药35000973350.003.25
    9000513丽珠集团24800922808.003.08
    10300003乐普医疗60000890400.002.97
    5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合
    本基金本报告期末未持有债券。
    5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
    本基金本报告期末未持有债券。
    5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明
    细本基金本报告期末未持有资产支持证券。
    5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
    第9页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告本基金本报告期末未持有贵金属。
    5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
    本基金本报告期末未持有权证。
    5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
    5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
    本基金本报告期末未持有股指期货。
    5.9.2本基金投资股指期货的投资政策
    本基金本报告期内未投资股指期货。
    5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
    5.10.1本期国债期货投资政策
    本基金本报告期内未投资国债期货。
    5.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
    本基金本报告期末未持有国债期货。
    5.10.3本期国债期货投资评价
    本基金本报告期内未投资国债期货。
    5.11投资组合报告附注
    5.11.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到监管部门立案调查或报告编制日前一年内受
    到公开谴责、处罚的情形说明
    本基金投资的前十名证券的发行主体在本报告期内没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
    5.11.2基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
    本基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形。
    5.11.3其他资产构成
    序号名称金额(元)
    1存出保证金45536.56
    2应收证券清算款918934.02
    3应收股利-
    第10页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    4应收利息-
    5应收申购款10201.70
    6其他应收款-
    7其他-
    8合计974672.28
    5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
    本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
    5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
    本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
    5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
    由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
    §6开放式基金份额变动
    单位：份
    前海联合国民健康混合 A 前海联合国民健康混合 C
    报告期期初基金份额总额17757050.1511242080.16
    报告期期间基金总申购份额412294.44678159.57
    减：报告期期间基金总赎回份额1498763.67915257.31报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以--“-”填列）
    报告期期末基金份额总额16670580.9211004982.42
    注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
    §7基金管理人运用固有资金投资本基金情况
    7.1基金管理人持有本基金份额变动情况
    本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
    7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
    本报告期内，基金管理人不存在申购或者赎回本基金的情况。
    第11页，共12页新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金2024年第2季度报告
    §8影响投资者决策的其他重要信息
    8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
    本基金本报告期内不存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
    8.2影响投资者决策的其他重要信息无。
    §9备查文件目录
    9.1备查文件目录
    1、中国证监会核准新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金募集的文件；
    2、《新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》；
    3、《新疆前海联合国民健康产业灵活配置混合型证券投资基金托管协议》；
    4、法律意见书；
    5、基金管理人业务资格批件、营业执照；
    6、基金托管人业务资格批件、营业执照；
    7、本报告期内公开披露的基金净值信息及其他临时公告。
    9.2存放地点
    除上述第6项文件存放于基金托管人处外，其他备查文件等文本存放于基金管理人处。
    9.3查阅方式
    投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所、营业场所及网站免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
    新疆前海联合基金管理有限公司
    二〇二四年七月十九日
    第12页，共12页